智能硬件加速变革，AIoT成行业新“风口”

近日，全球知名市场研究机构Counterpoint发布《2018年全球智能硬件代工制造 (ODM/IDH/EMS)行业白皮书》。Counterpoint最新数据显示，2018 年全球智能手机市场因面临产品同质化严重、用户换机周期延长等挑战，首次出现负增长，对比手机市场的增长乏力，IOT领域却精彩纷呈，智能手表和智能音箱等IoT产品的出货量正以20%以上的年增长率高速增长。

Counterpoint预测，全球智能硬件市场将向多样化、多品类的方向发展，并在 2025 年以前形成以“智能手机+IoT 终端”为核心的生态组合格局。

新兴智能硬件成“风口”，科技厂商加码布局IoT

Counterpoint数据显示，目前来看，传统智能硬件手机、平板和PC三大主力市场已经进入存量市场，以智能手表、智能音箱等为代表的新兴智能硬件市场正成为增长的动力来源。智能手表方面，2018年全球智能手表出货量超过5000万支，同比增长26%，并将以20%左右的复合增长率高速增长，2020年达到1.2亿部左右，接近平板电脑的市场容量，其中美国和中国市场份额超60%；智能音箱方面，未来四年，全球智能音箱出货量将从2018年7000万增长到2020年1.2亿台，成为继智能手表后第二个出货量过亿的新兴终端产品。

此外，作为智能穿戴和智能家居的代表，智能手表、智能音箱等新兴智能硬件是消费者连接内容及服务的入口，与其他智能硬件链路打通，形成家居服务互动“生态化”场景。除硬件价值，其后续能够产生的软件价值及积累数据的能力更为关键。

随着互联网上半场红利的收紧以及传统智能终端品类市场的饱和，互联网巨头们争先布局新兴智能终端，以增加其服务的延展性，以求有更多的“触点”可以抵达甚至争取更多的用户。

因此，中外知名互联网公司，包括亚马逊、Google、 百度、阿里巴巴、腾讯、京东等纷纷发布自有品牌新兴智能硬件产品，力争抢占初期市场份额。以智能手机为主业的“华米OV”也开始加码IoT：

华为发布“AIoT”战略，并成立了全球最大IoT消费实验室方舟实验室；OPPO 成立“新兴移动终端事业部”，宣布进军IoT市场；

三星布局智家物联生态，发布“三星智家”；

小米宣布将“AI+IoT”作为未来发展的核心战略。

Counterpoint认为，厂商对IoT的投入和布局有利于其巩固自身硬件、内容及服务生态圈，赢得未来发展的先机，并提高用户对品牌的粘性。

携手ODM，成巨头入局新兴智能硬件市场最优路径

处在传统智能硬件市场趋于饱和，新兴智能硬件市场尚未成熟的微妙时期，不管是来自消费互联网时代的轻资产巨头BAT们，还是华为、三星、小米等，想要布局智能硬件都少不了要借力ODM。尤其是在产品的研发制造环节，如果品牌商全部采用自研方式，势必会占用比较大的流动资金及研发带宽，同时库存风险巨大

而ODM玩家的进入，既可以为品牌商提供从产品定义、产品设计到组装制造的一揽子服务，有效控制研发成本和库存，同时可以保证质量，满足品牌商“低投入、高产出”的规模化经营需要。因此为实现产能及成本最优化，提升产品竞争力，抢占更多市场份额，品牌商们愈发热衷于ODM模式。

根据Counterpoint对传统的智能硬件外包市场的统计，全球智能硬件ODM/IDH/EMS公司每年要生产超过11亿部的智能终端，而2018年采用ODM模式的智能设备年出货量超过5亿部。其中，作为传统智能硬件ODM中的领导者，2018年华勤通讯智能终端年出货量以1.03亿部位列第一，闻泰和龙旗次之。紧随其后的是以仁宝、富士康、广达等为代表的“台系”制造商，以及天珑、与德、智慧海派为代表的大陆ODM“后生军”。

与市场需求以及品牌商动向相对应的是，智能硬件ODM厂商的产品品类也更加多元，开始从智能手机、平板向IoT相关领域拓展。面临新兴智能硬件市场的机遇，除了有华勤通讯为代表的起家于传统智能硬件的大型ODM厂商，还有与德、歌尔声学等“新势力”。

“智能手机+IoT终端”时代，谁能担硬件制造平台之重

未来数年，全球智能硬件市场从单一“智能手机”引导向“智能手机+IoT终端”生态型市场发展已成定局，而选择与什么样的ODM厂商合作，成为品牌商的首要考量。

Counterpoint数据显示，中国台湾厂商倾向于服务美国客户的需求，向智能手表及智能音箱方向拓展，并且已经占据了领先地位。2018年全球新兴智能硬件领域，广达在智能手表和智能音箱领域的业绩均表现突出，这主要得益于其与AppleiWatch智能手表，以及Amazon、Google智能音箱等品牌商的捆绑。其他“台系”厂商的靠前排名也主要得益于与美国品牌商的合作，如英业达与Fibit，仁宝与Apple iWatch等。

虽然“台系”厂商在全球新兴智能硬件制造市场表现亮眼，但依托华为、小米&Amazfit、BAT等中国优质本土品牌，擅长多品类布局的大陆厂商也已开始奋起直追，未来或拥有更大发展空间。Counterpoint表示，随着中国泛智能硬件市场的增长，我们对中国大陆智能硬件OEM，ODM及EMS公司的增长潜力保持乐观。

作为传统智能硬件领域的ODM头部企业，华勤通讯积累了丰富的终端解决方案经验，客户队列更是囊括华为、小米、Lenovo、Asus、LG等国内外一线大牌……依托多年智能硬件领域的专注、强大的研发团队以及优质的客户群体，在完成传统智能终端布局后，华勤多点突破，向智能穿戴、智能车载、智能POS机等IoT领域延伸。

在第二阵营中，综合“四项能力”来看，大陆的闻泰科技、龙旗、歌尔声学三家在未来“智能手机+IoT”市场或是挑战领导者地位的有力竞争对手。其中，闻泰科技(Wingtech）除传统ODM/IDH业务外，收购安世半导体加码对半导体领域投资和布局；与德在AI和智能音箱领域布局已久，并通过与紫光展锐合资建立物联网芯片公司开始战略转型的尝试；龙旗较早涉足新兴智能硬件领域，关注VR、车载、智能穿戴等新兴领域；歌尔声学从音频声学领域切入ODM和EMS市场，主要在智能音箱、可穿戴设备、机器人等新兴智能硬件方面有所发展……

面对“智能手机+IoT终端”这一消费电子新风向，感知到机遇的巨头们已经捷足先登，快速加码布局智能硬件产业生态链。而在链条整合的过程中，那些深耕消费电子行业，具备垂直整合能力、质量优异、并且具备优质客户群等多项优势的ODM厂商，或将更早赢得巨头们的青睐，在智能硬件市场重构中有着更大的成长性和想象空间。